Pozisyon büyüklüğü: %1 kuralı ve ötesi
Pozisyon büyüklüğü karar değil, hesaptır: önce risk, sonra stop mesafesi, en son lot. Formül, üç piyasadan örnek, %1’in neden %1 olduğu ve boyutu yanlış hesaplatan alışkanlıklar.
Contents4 headings
Yeni başlayanların çoğu pozisyon büyüklüğüne "0.1 LotThe standard unit of trade size. In forex, 1 standard lot = 100,000 units of the base currency; a mini lot is 10,000 and a micro lot is 1,000 units.Open in glossary iyi görünüyor" diye karar verir. Bu, arabaya binerken hızı hissiyatla seçmek gibidir; bir süre gider, sonra bir viraj gelir. Pozisyon büyüklüğü bir tercih değil, üç sayıdan çıkan bir sonuçtur: hesabınız, bu işlemde göze aldığınız kayıp ve stop'unuzun giriş fiyatına uzaklığı. Bu üçü belliyse lot kendiliğinden bellidir.
Formül
Position sizingDeriving the number of lots/contracts from the money you accept to risk per trade and the stop distance. The core of risk management.Open in glossary = (Hesap × işlem başına risk yüzdesi) ÷ (stop mesafesi × birim başına değer).
Sayılarla üç piyasa:
EURUSD. 10.000 dolarlık hesap, işlem başına %1 risk, yani 100 dolar. Stop girişten 25 PipThe smallest standard unit of price movement in currency pairs: the fourth decimal place (0.0001) for most pairs, the second (0.01) for JPY pairs.Open in glossary uzakta. Standart lotta bir pip 10 dolar. 100 ÷ (25 × 10) = 0,4 lot. Stop'u 50 pipe çekerseniz 0,2 lot; 12,5 pipe çekerseniz 0,8 lot. Risk her seferinde aynı 100 dolar.
Nasdaq mikro vadeli (MNQ). Aynı hesap, aynı 100 dolar risk, stop 30 puan. MNQ'da bir puan 2 dolar. 100 ÷ (30 × 2) = 1,67 kontrat; kontrat bölünmediği için 1 kontrat alırsınız ve fiilî riskiniz 60 dolar olur. Yukarı yuvarlayıp 2 kontrata çıkarsanız risk 120 dolar; bu, kuralın "ötesi" değil ihlalidir.
Bitcoin. Stop 800 dolar aşağıda. 100 ÷ 800 = 0,125 BTC. Fiyat 76.000 iken bu yaklaşık 9.500 dolarlık pozisyon demektir; hesabınızın neredeyse tamamı kadar. Bu size fazla geliyorsa sorun formülde değil, stop'un yakınlığında ya da Risk per tradeThe share of the account you are willing to lose on a single trade; the common recommendation is 0.5-1%, lower on prop firm accounts.Open in glossary. Kaldıraç rehberinde bu "büyük pozisyon, küçük risk" görünümünü ayrıca ele alıyoruz.
Hesabınız dolar dışında bir para birimindeyse ya da işlem yaptığınız enstrümanın kotasyon para birimi farklıysa (USDJPY'de Pip valueThe money equivalent of one pip for a given trade size; the core input to position sizing and risk calculation.Open in glossary yene bağlıdır) pip değerini o günkü kurla çevirmeniz gerekir. Broker platformlarının çoğu bunu emir penceresinde gösterir; göstermiyorsa bir pozisyon hesaplayıcısı kullanın. Bizim hesaplayıcımız Araçlar bölümünde.
%1 neden %1
Bu sayı sihirli değil; kayıp serilerinin matematiğinden geliyor. Win rateThe share of profitable trades out of all trades. Meaningless on its own; together with R:R it determines expectancy.Open in glossary %40 olan bir stratejide 100 işlem içinde bir yerde 9 ardışık kayıp görmeniz normaldir (drawdown rehberinde hesabı var). On kayıp üst üste geldiğinde hesaba ne olur:
- İşlem başına %1 risk: hesap %9,6 küçülür.
- %2: %18,3.
- %5: %40,1.
%9,6'lık çukurdan çıkmak için %10,6 kazanmanız gerekir; ulaşılabilir. %40'lık çukurdan çıkmak için %66,7. Aynı strateji, aynı seri; fark yalnızca pozisyon boyutu. %1, kötü bir seriyi "sinir bozucu" düzeyinde tutan ve hesabı oyunda bırakan sınırdır. Deneyimli ve kanıtlanmış bir stratejiyle %1,5-2'ye çıkanlar var; %3'ün üstü, ne kadar iyi olursanız olun, seri gelince sizi masadan kaldırır.
Sabit yüzde, sabit para değil
%1'i hesabın güncel büyüklüğünden alın, başlangıç sermayesinden değil. Hesap 10.000'den 8.000'e düşünce risk 100 dolardan 80'e iner; 12.000'e çıkınca 120'ye. Bu yöntemin adı sabit oranlı (fixed fractional) boyutlandırmadır ve iki şeyi kendiliğinden yapar: kötü giderken frene basar, iyi giderken gaza. Toparlanma da böyle hızlanır, çünkü kayıp küçülerek yaşanır.
Ölçekleme için bir katman daha ekleyebilirsiniz: her kurulum aynı kalitede değildir. Biz üç kademeyle çalışıyoruz: standart kurulum %1, üst TimeframeThe period each candle represents (1 min, 5 min, 1 h, daily). The higher timeframe gives direction, the lower gives timing (top-down analysis).Open in glossary tam uyumlu ve seviyeye oturan "A" kurulum %1,5, kararsız olduğumuz ama plana uyan kurulum %0,5. Kademeleri önceden yazın; işlem anında "bu sefer içimden %3 geçiyor" diye karar vermeyin.
Sık yapılan hatalar
Stop'u pozisyona uydurmak. Doğru sıra: önce grafik stop'un yerini söyler, sonra formül lotu verir. Tersini yapan, "1 lot açmak istiyorum, o zaman stop 10 pip olsun" diyen kişi, stop'u gürültünün içine koyar ve doğru fikirde stop olur.
Marjı risk sanmak. Platformun "gerekli teminat" sütunu sizin riskiniz değildir; o, brokerın kilitlediği paradır. Riskiniz stop'a kadar olan mesafedir.
Maliyeti unutmak. SpreadThe difference between the buy (ask) and sell (bid) price; the invisible cost paid upfront on every trade.Open in glossary ve komisyon, riske dahildir. 25 piplik stop'ta 1,5 pip spread önemsizdir; 5 piplik scalp stop'unda aynı spread riskin %30'udur ve formüle eklenmezse boyut fazla çıkar.
Boşluk (gap) riski. Hafta sonu pozisyon taşıyan, haber öncesi pozisyonda kalan kişi için stop bir garanti değil, bir niyettir. Pazartesi açılışında fiyat stop'un 40 pip ötesinde açılabilir. Böyle durumlarda ya boyutu küçültün ya da pozisyonu taşımayın.
Yuvarlama. 1,67 kontrat 2 değil 1'dir. 0,37 lot 0,4 değil 0,3'tür (ya da brokerınız 0,01 adımına izin veriyorsa 0,37). Aşağı yuvarlamak her zaman kuralı korur.
Bu rehberdeki hesabı beş-altı kez elle yapın; sonra hesaplayıcıya geçin. Elle yapmak, formülü "platformdaki bir kutu" olmaktan çıkarıp bir refleks hâline getirir ve bir gün hesaplayıcı yanlış pip değeri gösterdiğinde fark edersiniz.
